沼气发电属于再生能源发电范畴，沼气燃烧发电是随着大型沼气池建设和沼气综合利用的不断发展而出现的一项沼气利用技术，它将厌氧发酵处理产生的沼气用于发动机上，并装有综合发电装置，以产生电能和热能。沼气发电具有创效、节能和环保等特点，是一种分布广泛且价廉的分布式能源。沼气发电通过气体收集、气体压缩净化、填埋气体发电机组和发电机发电与升压上网四大系统，将填埋场影响环境和安全的甲烷、氨气、硫化氢变成清洁能源送入千家万户，以实现垃圾无害化处理和资源再利用。
一、沼气发电行业竞争格局分析
沼气发电行业竞争格局如下所示：（1）第一梯队：包括百川畅银、光大、蒙牛等。其企业投资数目、垃圾发电装机容量、垃圾处理量、发电量等均属于行业领先地位；龙头规模效应明显，核心技术领先，公司业务覆盖率广，碳减排交易是重点。截至2023年3月，百川畅银总市值45.10亿，目前投入运营的发电项目总数107个，光大环境2022年市值205.97亿元，发电项目总数176个，位列沼气发电龙头地位。（2）第二梯队：杭州锦江和尚远环保，进场比第一梯队晚一些，投资数目不及第一梯队，市场占有份额也没有第一梯队高，这个梯队里，从企业注册资本情况来看，杭州锦江集团较高，超过13亿人民币，尚远环保投资数目仅为4,418万元，注入资金差距比较明显；（3）第三梯队：区域内垃圾发电综合实力较强的企业，主要包括三峰环境、上海环境、粤丰环保动力等，第三梯队的沼气发电行业在装机容量，年发电量方面都不及前面的一、二梯队行业，龙头企业中国光大环境，第二梯队的杭州锦江集团，第三梯队的粤丰环保动力在装机容量和年发电量方面分别是101.6万千瓦，63.7亿千瓦时；21.7亿千瓦时，61.6万千瓦；30.2万千瓦，18.67亿千瓦时。经过数据的对比，可看出沼气发电行业整体的竞争强度较大，具有专业化程度高的特点，是一个资金加技术密集行业的新兴产业。
图表：中国沼气发电行业竞争格局分析
资料来源：中经百汇研究中心
二、沼气发电行业竞争格局因素
多重因素使市场呈现此种大幅扩张的竞争格局：（1）原材料来源广泛，呈增长趋势，投资回报可观。无论是作物秸秆、污泥、人畜粪便、杂草、垃圾、工业有机废水还是城市生活污水都可以成为厌氧发酵产生沼气的原料。所以，在进行沼气生产时，只要将这些有机物进行收集就可以为沼气发电提供材料，并且其原料可以再生。中国人口众多，生活垃圾填埋场的存量规模大，当前填埋沼气利用率仅占29%，未来仍有大量市场空间。2022年龙头企业百川畅银公司装机容量180兆瓦，占已开发市场的35%，仅占到理论总市场空间的10%。未来中国沼气发电行业公司必将持续拓宽市场，以弥补中国用电需求量大的缺口。（2）沼气发电及站易建设。在中国农村地区，经过近三十年的推广与普及，家用沼气池的建设与应用已具规模。近年来发展的农村养殖业也希望建设配套有沼气发电的规模化沼气池，既解决粪便污染问题，又降低生产成本。因此，沼气发电已经具备了良好的基础和条件。
三、沼气发电行业竞争趋势分析
未来发展趋势如下：（1）中国沼气发电地域分布集中，分布不均衡，其中山东省以466家排名居中国第一，相关企业主要分布在安徽、山东、广东等省份，西部不发达省份沼气发电行业较少，有技术上升空间。（2）在“双碳”背景下的沼气发电前景广阔。中国沼气学会2022年编制了《中国沼气行业“双碳“报告》，报告汇总预测，到2030年，中国获得沼气生产潜力约为1,690亿立方米，实现温室气体减排量为3亿吨二氧化碳当量，到2060年减排量可达6.6亿吨左右，如全部用于发电可形成7,420亿千瓦时发电量，相当于2020年全国用电量的近10%；若折算成能源，则相当于2020年全国近6%的能源消费量。这不仅可以为中国有机废弃物资源化综合利用、生态环境保护作出贡献，还可以为中国能源安全提供充分保障。尽管发展空间大，沼气发电行业也面临挑战：与发达国家相比，中国沼气发电技术和设备落后，产气率仅为30%-80%，后续沼液、沼渣处理利用技术尚未解决。新形势下沼气发电行业将遇到前所未有的机遇和挑战，“双碳”背景为沼气发电行业的发展搭建了新平台。（3）综合来看，虽然行业内参与企业众多，趋于垄断，但是市场内还未出现专业运营公司，沼气发电只是这些企业经营业务的一部分。未来在政策的支持和产品补贴的刺激下，会有一批更加专业、市场细分更精确的企业涌现，竞争加剧、行业洗牌将成为趋势，推动沼气发电行业的技术进步，朝着成熟期阶段发展。
更多研究内容详见中经百汇编撰的《中国沼气发电行业分析报告》，中经百汇提供行业研究报告、定制报告、可行性研究报告、商业计划书、产业规划、企业战略咨询等服务产品，另外还提供产经新闻、市场研究、产业数据服务、企业排行榜等资讯内容。
